Löydät kaiken mitä tarvitset likviditeettisuhteen analyysiin yrityksen taseessa. Likviditeetti liittyy yrityksen varoihin ja velkoihin. Erityisesti likviditeetti tutkii, voiko yritys maksaa nykyisen velkansa nykyisillä varoilla.
01 - Ensimmäiset vaiheet
Tässä on tase, jota aiomme käyttää esimerkkinä. Näet, että kyseiselle hypoteettiselle yritykselle on kahden vuoden tietoja. Tämä johtuu siitä, että suhdeanalyysi on vain hyvä työkalu, jos voimme vertailla suhdeluvut, jotka lasketaan joko toiseen vuosiin tai teollisuuden keskiarvoihin.
Jotta voimme laskea nykyiset ja nopeat tunnusluvut ja nettokäyttöpääoma taseina, selitämme jokaisen ja minkälainen muutos vuosi vuodelta. Voit kopioida tuloksia omalle yrityksellesi.
02 - Laske yhtiön nykyinen suhde
Likviditeettianalyysin ensimmäinen vaihe on yhtiön nykyisen suhdeluvun laskeminen. Nykyinen suhdeluku osoittaa, kuinka monta kertaa yritys voi maksaa nykyiset velkavaatimuksensa varoistaan.
Kaava on seuraava: Lyhytaikaiset varat = lyhytaikaiset varat / lyhytaikaiset velat . Taseessa näet korostetut numerot. Nämä ovat niitä, joita käytät laskemiseen. Vuoden 2008 osalta laskelma olisi seuraava:
Nykyinen suhde = $ 708 / $ 540 = 1.311 x
Tämä tarkoittaa sitä, että yritys pystyy täyttämään nykyiset (lyhytaikaiset) velkapitoisuutensa 1,311 kertaa. Pysyäkseen liuottimena yrityksen on oltava vähintään 1,0 X: n nykyinen suhde, mikä tarkoittaa, että se pystyy juuri täyttämään nykyiset velkavaatimukset. Joten tämä yritys on liuotinta.
Tässä tapauksessa yritys kuitenkin on hieman nestemäisempi. Se voi täyttää nykyiset velkavelvollisuutensa ja jättää hieman jäljelle. Jos laskat tämänhetkisen suhdeluvun vuodelle 2007, näet, että nykyinen suhde oli 1.182 X. Joten yritys paransi likviditeettiään vuonna 2008, joka tässä tapauksessa on hyvä, koska se toimii suhteellisen alhaisella likviditeetillä.
03 - Laske yrityksen nopeusraportti tai happotesti
Toinen vaihe maksuvalmiusanalyysissä on laskea yrityksen nopea suhde tai happokokeet . Nopea suhde on tiukempi likviditeettitesti kuin nykyinen suhde. Se tutkii, kuinka hyvin yritys pystyy vastaamaan lyhytaikaisiin velkavastuisiinsa ilman, että se joutuu myymään mitään sen varastosta tekemään niin.
Inventointi on kaikkien nykyisten varojen vähiten nestemäinen, koska sinun on löydettävä ostaja mainosjakaumastasi. Ostajan löytäminen etenkin hidas taloudessa ei aina ole mahdollista. Siksi yritykset haluavat pystyä täyttämään lyhytaikaiset velkavastuut ilman tarvetta luottaa varastonmyyntiin.
Kaava on seuraava: Quick Ratio = Current Assets-Inventory / Current Liabilities . Taseessa näet korostetut numerot. Nämä ovat niitä, joita käytät laskemiseen. Vuoden 2008 osalta laskelma olisi seuraava:
Pikasuhde = $ 708- $ 422 / $ 540 = 0.529 X
Tämä tarkoittaa sitä, että yritys ei pysty täyttämään nykyisiä (lyhytaikaisia) velkavaatimuksiaan myymällä inventaarioita, koska nopea suhde on 0,529 X, joka on pienempi kuin 1,0 X. Jotta pysyisi liuotinaineena ja maksaisi lyhytaikaisen velkansa myymättä varastoja, nopean suhteen on oltava vähintään 1,0 X, mikä ei ole.
Tällöin kuitenkin yrityksen on myytävä varastonsa maksamaan lyhytaikaista velkaa. Jos laskette nopean suhdeluvun vuodelle 2007, näet, että se oli 0,458 X. Joten yritys paransi likviditeettiään vuoteen 2008 mennessä, mikä tässä tapauksessa on hyvä, koska se toimii suhteellisen alhaisella likviditeetillä. Sen on parannettava nopeaa suhdettaan yli 1,0 x, joten sen ei tarvitse myydä inves- tointitavaraa lyhytaikaisten velkavastuiden täyttämiseksi.
04 - Laske yhtiön nettokäyttöpääoma
Yhtiön nettokäyttöpääoma on sen lyhytaikaisten varojen ja lyhytaikaisten velkojen erotus:
Nettokäyttöpääoma = Vaihto - omaisuus - Lyhytaikaiset velat
Vuoden 2008 osalta yhtiön nettokäyttöpääoma olisi:
708 - 540 = 168 dollaria
Tästä laskelmasta tiedät jo, että sinulla on positiivinen nettokäyttöpääoma, jolla veloitetaan lyhytaikaisia velkapapereita, ennen kuin laske nykyinen suhde. Sinun pitäisi pystyä näkemään yrityksen nettokäyttöpääoman ja sen nykyisen suhteen välinen suhde.
Vuoden 2007 osalta yhtiön nettokäyttöpääoma oli 99 dollaria, joten sen nettokäyttöpääoma ja siten likviditeettiasema ovat parantuneet vuosien 2007 ja 2008 välillä.
05 - Yhteenveto maksuvalmiusanalyysista
Tässä opetusohjelmassa olemme tarkastelleet tämän yrityksen nykyistä suhdetta, nopeaa suhdetta ja nettokäyttöpääomaa. Nämä ovat yrityksen yksinkertaisen maksuvalmiusanalyysin keskeisiä tekijöitä. Yrityksille voidaan tehdä monimutkaisempi likviditeetti- ja kassanalyysi, mutta tämä yksinkertainen likviditeettianalyysi käynnistyy.
Katsotaanpa tätä tiivistelmää. Tämä yritys on parantanut likviditeettitilannettaan vuodesta 2007 vuoteen 2008, kuten kaikki kolme tarkastelemaamme ovat osoittaneet. Nykyinen suhde ja nettokäyttöpääoma ovat parantuneet. Nopea suhde osoittaa, että yhtiöllä on vielä myydä inventaario nykyisten velkojen täyttämiseksi, mutta nopea suhde paranee.
Jotta voimme todella analysoida yrityksen, meidän on tarkasteltava alan yrityksiä koskevia tietoja. On hyvä, että meillä on kahden vuoden tiedot yritykselle, kun voimme tarkastella suhdeluvun kehitystä . Meidän on kuitenkin verrattava yrityksen suhdetta teollisuuteen.